Achmea Bank

Achmea Bank heeft 13.000 Euro gedoneerd aan het project Eurowijzer van VluchtelingenWerk Nederland. Via dit project worden vluchtelingen geholpen financieel zelfredzaam te worden en schulden te voorkomen. 

Voor wie is dit project?

Wanneer vluchtelingen een verblijfsvergunning en woning hebben gekregen, ontvangen ze een ‘inrichtingskrediet’ om hun huis in te richten. Daarnaast moeten ze zelf betalen voor hun inburgeringstraject en zijn ze vaak kosten kwijt voor gezinshereniging. Daardoor belanden ze vaak direct in de schulden, die ze met hun bijstandsuitkering moeilijk kunnen afbetalen.

Hoe werkt het project?

De vluchtelingen krijgen groepstraining onder leiding van een budgetcoach. Met hulp van lesmateriaal dat speciaal ontwikkeld is door het Nibud leren ze een financieel overzicht te maken van inkomsten en uitgaven en een administratie bij te houden, krijgen ze bespaartips, leren ze internetbankieren en wordt hun gewezen op financiële voorzieningen en rechten. Naast Euro-Wijzer zijn er spreekuren waar vluchtelingen terecht kunnen met financiële vragen.

Financiële educatie is een speerpunt van Achmea Bank.

Achmea Bank wil maatschappelijk betrokken zijn. Dat doen we door ons op verschillende manieren in te zetten voor financiële educatie. Achmea Bank ondersteunt naast het project Eurowijzer daarom ook Bank voor de Klas en LEF, de financiële gastles programma’s voor basis – en middelbare scholieren.

Op 21 november 2018 is de Vertrouwensmonitor Banken 2018 gepresenteerd. Met dit onderzoek gaan banken de dialoog aan met consumenten, vertegenwoordigers van belangenorganisaties en toezichthouders over de particuliere dienstverlening van banken. Ook Achmea Bank werkt via onze merken Woonfonds en Centraal Beheer mee aan de Vertrouwensmonitor Banken 2018. Met de uitkomsten van dit onderzoek zijn we naast onze eigen bevindingen nog beter in staat om te achterhalen op welke gebieden we het goed doen en waar we kunnen verbeteren. 

Naast de uitkomsten van het klantonderzoek presenteren banken in de Vertrouwensmonitor wederom de individuele scores op de Klantbelang Dashboard modules van de Autoriteit Financiële Markten (AFM). De Vertrouwensmonitor Banken 2018 bevat daarnaast een extra onderdeel: een verdiepend onderzoek naar schulden: wat verwachten klanten van hun bank bij (dreigende) schulden? 

Bekijk het volledige rapport 'Vertrouwingsmonitor Banken 2018'

Op de website van Woonfonds en Centraal Beheer wordt ingegaan op de scores van het betreffende merk en de verbeterkansen.

• Achmea Bank N.V. reports a profit before tax of EUR 18 million, EUR 14 million after tax for the first half-year 2018.
• The Common Equity Tier 1 Capital Ratio remained stable at 20.3% (2017: 20.4%).
• Cost saving initiatives resulted in lower operating expenses of EUR 8 million.
• Introduction of new niche propositions for the Woonfonds brand.

Achmea Bank reported a profit before tax of EUR 18 million for the first half-year 2018 (first half-year 2017 EUR 13 million).

The operating result, excluding exceptional items, increased from EUR 6 million HY 2017 to EUR 18 million HY 2018. The growth in the operational result is mainly due to a higher interest margin of EUR 4 million and lower operational costs of EUR 8 million. The HY 2017 result included the following exceptional items: release of the Acier loan loss provision of EUR 7 million, addition to the provision compensation for income related to early redemptions of EUR 4 million and a positive fair value result of EUR 4 million.

In HY 2018 both the implementation of a new system for the administration of savings products and payments and the implementation of the new reporting standard IFRS 9 were finalized. In addition, the organization has been further optimized by the integration of the client services desks of our two brands at Centraal Beheer. In line with the Bank’s strategy, Woonfonds introduced several new niche propositions, among which a buy-to-let mortgage and a mortgage product for self-employed persons. Centraal Beheer has also introduced a self-employed proposition and continues to focuse on an excellent digital customer experience.

Production of new mortgages amounted to EUR 0.4 billion and was lower than HY 2017 (EUR 0.8 billion) as Achmea Bank concentrates on niche propositions with better interest margins alongside mainstream mortgages. In a strong competitive market the production for Achmea Pensioen & Leven N.V. decreased to EUR 0.1 billion (HY 2017 EUR 0.3 billion). The regular mortgage portfolio of Achmea Bank decreased EUR 0.2 billion to EUR 10.2 billion with total prepayments stabilizing at EUR 0.6 billion.

The savings portfolio remained stable at EUR 6 billion. In January the Bank redeemed EUR 500 million senior unsecured notes and made the preparations to futher optimize the liquidity position. Achmea Bank retained a sound liquidity position with liquidity ratios well above internal limits.

As of 1 January 2018, Achmea Bank applies the IFRS 9 reporting standards for financial instruments. The impact of IFRS 9 on equity amounts to EUR 13 million negative after tax, mainly related to a change in the classification and measurement of a small part of the mortgage portfolio. The initial impact of IFRS 9 on the loan loss provision was largely compensated by the capped guarantee Achmea B.V. issued to Achmea Bank to cover credit risk and legal claims related to the Acier portfolio.

In line with Achmea Group’s policy to manage excess capital at group level and our dividend policy Achmea Bank paid out dividend of EUR 50 million in May 2018. The Total Capital ratio (20.4%) and Common Equity Tier 1 (CET1) Capital ratio (20.3%) remained stable. The negative impact on capital ratios of the dividend paid and IFRS 9 was compensated by the positive result of 2017 and the decrease of risk weighted assets. The new Basel IV guidelines will come into force in 2022 and are expected to have no material impact on the capital ratios.

In line with the simplified and more efficient organization, the responsibilities of the Director of Operations decreased and have been transferred to the other Board members. The position of Director of Operations, which has been held by Mr. Vincent Teekens, is no longer filled in as of April 1, 2018. As of April 1, the Board of Directors consists of Mr. Pierre Huurman and Mr. Pieter Emmen.

Since year-end 2017 Achmea Bank has retained its Issuer Default Rating of A/stable (Fitch) and its A-/Negative Issuer Credit Rating from Standard and Poor’s.

The full report can be downloaded here.